西南证券维持立昂微买入评级：业绩保持高增长 收购国晶完善业务

　　(605358.SH，最新价：99.48元)买入评级。评级理由主要包括：1)营收利润强劲增长，研发投入持续加大；2)下游大幅扩产，硅片国产化替代有望加速；3)计划收购国晶，完善12英寸轻掺片布局；4)布局射频前端领域，未来成长动能充足。风险提示：产能建设不及预期；硅片行业供给过剩；射频业务研发不及预期。

　　AI点评：近一个月获得7份券商研报关注，买入5家，增持1家，平均目标价为159.24元，与最新价99.48元相比，高59.76元，目标均价涨幅60.07%。