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基金持有收益率计算公式,投资收益率的计算公式

时间：2021-10-25 23:30 阅读：

　　1：怎么计算基金的年收益率

　　(基金年终净值-年初净值）/年初净值, 但基金年中出现的分红等情况需要计算进去,也就是说基金年终净值要按累计净值算, 到基金到历史净值里查

　　2：基金的收益率如何计算

　　衡量基金收益率最重要的指标是基金投资收益率，即基金证券投资实际收益与投资成本的比率。投资收益率的值越高，则基金证券的收益能力越强。如果基金证券的购买与赎回要缴纳手续费，则计算时应考虑手续费因素。

　　计算公式

　　收益=当日基金净值×基金份额×（1-赎回费）-申购金额+分红

　　收益率=收益/申购金额×100%

　　怎样计算基金收益率

　　假设一投资者在一级市场上以每单位1.01元的价格认购了若干数量的基金。收益率是怎样计算的呢对此这里分三种情况进行一下分析。

　　由于所要计算的是投资于基金短期收益率，因此我们选用了当期收益率的指标。当期收益率R=（P-P0+D）/P0

　　市价P>初始购买价P0

　　初始购买价格P0小于当期价格P，基金持有人的收益率R处于理想状态，R的大小取决于P与P0间的差价。

　　假设投资者在99年1月4日购买兴华的初始价格P0为1.21元，当期价格P为1.40元，分红金额为0.022元，收益率R为17.2%；99年7月5日购买，初始价格P0为1.34元，则半年期的收益率4.47%，折合为年收益率则为8.9%；99年10月8日为1.33元（也是99年下半年的平均价格），那么其三个月的持有收益为5.26%，折合年率高达21%。当然这样折算只是为了和同期银行储蓄存款利率做对比，这种方法并不科学。

　　从以上示例可见，在基金当期市价大于基金初始购买价时，投资者能够获得较为丰厚的收益。

　　市价P=初始购买价P0

　　由于市价与初始购买价相同，因此基金投资者的当期的投资收益为0。此时基金分红派现数量的多少并不能增加投资者的收益率。道理很简单，下面仍以基金兴华为例。

　　假设投资者初始购买价为1.40元，目前的市价也为1.40元，并且在基金除息日前一天还是这一价格，基金每单位分红0.36元。如果投资者在除息日前一天卖掉了基金，显然他的收益率为0（不考虑机会成本）除息后基金的价格变为1.04分，虽然投资者得到了0.36元的分红，但他手中的基金只能够在市场上卖到1.04分（不考虑基金受到炒做从而使基金价格出现类似“填权”的行情），可见投资者的收益率并没有发生变化，仍为0。

　　当然，如果基金在除息后出现类似于“填权”的价格上升，则基金投资者的收益开始为正，并随着价格升幅的增大而增加。相反，如果基金价格下降，低于1.04分，则基金投资者就会出现亏损。

　　市价P<初始购买价P0

　　在这种情况下，投资者为负。仍以基金兴华为例，假设投资者初始购买价为1.50元，目前的价格为1.40元。如果基金在除息日前价格不能回到1.50元或除息后价格不能升至1.14元，那么投资者将一直处于亏损状态。

　　取得预期收益是投资者参与任何一项投资的根本动力，对于基金投资者而言，买入基金后，基金组合能够带来多少投资收益是每个投资者都关心的问题，下面介绍几种收益率的计算方法，以供参考。

　　简单净值收益率

　　简单净值收益率是不考虑分红再投资影响的基金净值收益率，计算公式为：

　　其中，NVAt表示基金的期初份额净值，NVAT表示基金的期末份额净值，D表示考察期内每份基金的分红金额。

　　时间加权净值收益率

　　时间加权收益率的假设前提是，在基金进行分红时，投资者不取出分红所得，而是把分红所得换成基金份额，立即进行再投资。分别计算分红前的分段收益率，时间加权收益率即可由分段收益率的连乘得到：

　　根据时间加权净值收益率计算公式，上例中，假设该基金在除息前一日的份额净值为1.2元，那么就有：

　　简单净值收益率由于没有考虑分红的时间价值，只能是一种基金收益率的近似计算，而时间加权净值收益率考虑了分红再投资，可以准确地反映基金经理的真实投资表现，能更准确地对基金的真实投资表现作出衡量。在不分红的情况下，简单净值收益率和时间加权收益率相等。

　　年化收益率

　　对于运作期限较长的基金，有时我们需要将其运作期间各阶段的收益率进行年化，以此考量基金的投资收益。年化收益率有简单年化收益率与精确年化收益率之分。

　　我们用Ryear表示某基金的年化收益率，表示第个阶段基金的收益率，那么经过n个阶段后该基金的简单年化收益率的计算公式如下：

　　精确年化收益率的计算公式如下：

　　为了计算方便，我们这里以季度收益率为例，说明基金阶段收益率的年化过程。假设在一年中，某基金的各季度的收益率分别为5.35%、-2.99%、3.23%、5.56%，那么该基金的简单年化收益率为

　　精确年化收益率为

　　类似地，可以将周收益率、月收益率转换为年收益率。

　　平均收益率

　　另外，在对多期收益率的衡量与比较上，通常用平均收益率指标。平均收益率有两种计算方法：算术平均收益率与几何平均收益率。

　　一般来说，算术平均收益率要大于几何平均收益率，每期的收益率差距越大，两种平均方法的差距越大。相对而言，几何平均收益率可以较为准确地衡量基金表现的收益情况，因此，我们通常用几何平均收益率来衡量基金过去的收益情况，而算术平均收益则更多的用来估计未来的收益率。

　　综上所述，上述几种收益率作为选择基金的一个重要参考指标，都是对基金绝对收益的衡量，均可用来计算基金在某个区间的投资业绩。但是，由于基金的收益受多种因素的影响，不同的计算区间、不同的基金种类等条件，都可能得出不同的结果，并且高收益的基金可能承担着较高的风险，因此比较各基金的收益情况时，不应单纯考察基金绝对收益的大小，还应考虑当时的市场环境、基金类型等因素。另外，投资者在选择基金时，应结合自身的风险偏好和基金的具体特点，选择适合自己的基金组合。

　　3：基金收益计算方法

　　增长率只是看具体那一天的盈亏多少！你的计算是错的！
假如我打算5000元（扣除申购费后）买基金，a基金的净值2元，b基金的净值1元，则买a我拿到5000/2=2500份，买b我拿到5000/1=5000份。当两支基金净值都涨了0.05，那a我的收益是2500×0.05=125元，b的收益是5000×0.05=250元。
答案：如果a基金和b基金的日净值增长率都是1%，那么，a基金的当日收益是2×1%×2500=50元，b基金的当日收益是1×1%×5000=50元。可见，当净值增长率相同时，高净值基金和低净值基金的收益是一样的。
在你的计算中，a基金涨了0.05元，他的净值增长率是0.05/2=2.5%，b基金也涨了0.05元，但他的净值增长率是0.05/1=5%，自然是b基金的收益大。这也同时说明了基金的实际收益高低与他的净值增长率直接相关，而与他原来是高净值基金还是低净值基金关系不大。
问题是高净值基金和低净值基金哪个净值增长率大在差不多时间成立的基金中，高净值基金之所以累计净值高，就是因为他具有较稳定持续的高净值增长率，所谓强者恒强是也！当然，不排除低净值基金中的后起之秀，这要看你的眼光了。
所以，选择基金应该重点看他的净值增长能力，而不必过于看重当前的净值高低

　　4：怎样计算基金收益

　　1. 收益=赎回时拿到的钱-投入本金。

赎回时拿到的钱=份额*赎回时的净值-赎回费
2. 新基金的认购费：1.2%～2%不等。
老基金的申购费：1.5%，新基金的申购普遍在2%～5%不等。
以1.5%为例。
净认、申购金额＝认购金额/(1＋认购费率)
认、申购费用＝净认购金额×认购费率
认、申购份额＝(认购金额－认购费用)/基金份额面值
赎回费率是0.5%
赎回费=份额*净值*0.5%
最后你能拿回的钱=份额*净值-赎回费
网银的打折也是在银行和基金公司签订合同后才有效，不是一直有的。
赎回费不是所有的基金都是按时间递减的，如广发小盘，其赎回费一直是0.5%。
目前通行的是：
小于1年为0.5%
大于1年小于2年为0.25%
2年以上为0
1年以365天为基准。
基金申购计算公式为：申购费用＝申购金额×申购费率。申购份额＝申购金额÷（1+申购费用）÷申请日基金单位净值。
基金赎回计算公式为：赎回费＝赎回份额×赎回当日基金单位净值×赎回费率。

　　5：基金的收益率如何计算