沪深 300ETF：期权套保对冲策略 10000：1

　　构建 ETF 现货与看跌期权的保险策略，等量对冲比例为 10000:1 ，即买入 10000 份沪深 300ETF 现货，同时买入 1 张深度实值的看跌期权合约 300ETF 沽 6 月 4200。 风险提示： 期权属于高杠杆高风险投资品种，涨跌波动远高于股票。 期权合约有到期日，需时刻注意到期平仓等事宜，否则有归零或被行权风险。